+7 (495) 201 94 39

Ваше сообщение отправлено

Написать мне




Индивидуальный инвестиционный счет: спасение от налогов?

18.08.2014

Некоторые мои читатели иногда говорят мне, что я всегда пишу на темы про инвестиции за рубежом, а наш российский фондовый рынок незаслуженно оставляю в стороне. Каюсь, это правда, но только потому, что, к сожалению, в индустрии коллективных инвестиций РФ не происходит ничего нового и позитивного. Но сегодня речь в статье пойдет как раз о таком новом и позитивном событии - об индивидуальных инвестиционных счетах.

Что такое индивидуальный инвестиционный счет (ИИС)?
Это специальный счет, который предоставляет преимущества за счет оптимизации налогообложения. Появление такого счета стало возможным за счет внесения поправок в Федеральный закон №379 от 21.12.2013.
С некоторыми допущениями такие счета можно сравнить со специальными пенсионными счетами в США 401(k), Roth IRA и другими, которые существуют примерно с конца 70-х годов прошлого века.

Когда и где можно будет открывать ИИС?
Физическое лицо может открыть такой специальный счет с 01.01.2015 у фондового брокера РФ. Я специально позвонил некоторым российским брокерам и их ответы по поводу возможности открытия ИИС были разными. Некоторые брокеры были вообще не в курсе того, что такое ИИС и не располагали информацией будут ли они открывать такие счета. Ряд брокеров сообщили, что они в курсе про ИИС, но у них еще не все процедуры завершены для открытия таких счетов, и лишь пару брокеров сообщили, что как только наступит январь 2015 года, то они сразу же будут готовы открывать ИИС. Я не хочу заниматься рекламой и называть имена конкретных компаний. Потратив пол часа на общение с российскими брокерами из топ-10 Вы сами все узнаете.

Какие правила и ограничения будут распространяться на ИИС?

  1. Можно иметь только один индивидуальный инвестиционный счет. Открыть два и более таких счетов не разрешается, в том числе у разных брокеров. Каким образом это будет контролироваться я сказать не могу, но если Вы не хотите в ближайшей перспективе стать фигурантом уголовного дела по статье 159 УК РФ (мошенничество), то я настоятельно не рекомендую Вам так делать.
  2. На счет можно вносить денежные средства в размере не более 400 000 рублей в год и нельзя вносить активы в виде ценных бумаг. Если сумма поступлений на ИИС составит свыше 400 000 рублей за год, то на разницу превышения не будут распространяться налоговые льготы.
  3. ИИС должен быть открыт не менее трех лет. При частичном выводе средств или при закрытии счета в течении первых трех лет с момента его открытия, НДФЛ по операциям будет исчислен, как с обычного брокерского счета. На практике, если счет закрывается в первые три года и за этот период были применены налоговые вычеты, то нужно будет вернуть в бюджет эти суммы и уже тогда можно будет закрыть счет.

Какие преимущества по налогообложению предоставляет ИИС?
По индивидуальным инвестиционным счетам предусмотрены два типы налоговых вычетов, причем совмещать одновременно их нельзя за весь срок существования счета.

  1. Ежегодный налоговый вычет в сумме внесенных на ИИС средств. Выбрав этот вычет нужно понимать, что у Вас должны быть официальные доходы, из которых был удержан НДФЛ по ставке 13%. Например, Ваша заработная плата составляет 720 000 в год, работодатель удержал с этой суммы подоходный налог в размере 720 000 х 13% = 93 600 рублей. Вы внесли на ИИС за год 400 000 рублей и сможете сделать налоговый вычет в размере 400 000 х 13% = 52 000 рублей, тем самым уменьшить налогооблагаемую базу на 400 000 рублей.
  2. Итоговый налоговый вычет от операций по ИИС по окончанию договора. По сути в этом случае вся прибыль будет освобождена от налогообложения, и важно, что этот тип вычета не предполагает наличия официальных доходов, как в первом случае. Применить такой тип вычета можно по окончанию срока действия ИИС, но по истечению не менее трех лет. Например, Вы вносили на ИИС 400 000 рублей каждый год в течении трех лет. В результате операций к концу третьего года суммарная стоимость активов на счете составила 1 700 000 рублей, то есть была получена прибыль в размере: 1 700 000 - (400 000 х 3) = 500 000 рублей. Эта прибыль будет полностью освобождена от налогообложения.

Какой тип вычета по ИИС лучше выбрать?
Ответ на этот вопрос зависит от срока, на который Вы готовы вложить средства через ИИС. Разберем наглядный пример:

  • суммы инвестиций: 400 000 рублей в год (максимальные)
  • доходность прироста капитала: 12% в год
  • налоговые вычеты НЕ реинвестировались на протяжении всего срока инвестиций
  • динамика прироста капитала складывается из финансового результата инвестиций и суммарных налоговых вычетов за соответствующий срок инвестиций





То есть, если Вы долгосрочный инвестор и готовы вложить средства хотя бы на 12-15 лет, то более выгодным будет вариант с налоговым вычетом номер 2. Инвестируя на такой срок можно составить более агрессивный инвестиционный портфель из акций, прибыль от прироста капитала и дивидендов будет полностью освобождена от налогообложения.

Если же Вы краткосрочный инвестор и готовы вложить деньги только на 3-5 лет, то более выгодным будет вариант с налоговым вычетом номер 1. Например, при текущем состоянии рынка облигаций РФ можно сформировать консервативный инвестиционный портфель из облигаций с доходностью к погашению около 8-10% годовых. Выбор варианта номер 1 добавляет чистый ежегодный доход в размере 13%. В совокупности, такая доходность будет намного выше уровня процентных ставок по депозитам в банках РФ на текущий момент.

Как получить налоговый вычет?
Точно так же, как и любой другой налоговый вычет, а именно: подать налоговую декларацию по форме 3-НДФЛ в Вашу ИФНС до 30 апреля следующего за отчетным налоговым периодом, годом. Самые любопытные могут почитать все подробности в Федеральном законе №379-ФЗ, статья 10.3.

Краткое резюме:

  • С 1 января 2015 года в России будет возможно открыт специальный индивидуальный инвестиционный счет, по которому будут предоставляться налоговые льготы
  • Использование такого счета экономически целесообразно при сроках инвестиций хотя бы 3 года и дольше
  • ИИС могут составить серьезную конкуренцию банковским вкладам, которые доминируют, как способ инвестиций среди граждан РФ на текущий момент